Unicamente la società a responsabilità limitata semplificata e ordinaria, nonché le società per azioni, possono vedere l’intero capitale sociale nelle mani di un unico socio, talchè la responsabilità di questi resti limitata alla porzione di capitale conferito. Peraltro, nelle società a responsabilità limitata semplificata, a differenza della ordinaria e delle spa, i soci, od il socio, possono essere solo persone fisiche.

L’articolo 730 c.c. dispone al primo comma: “Il coerede, che vuol alienare a un estraneo la sua quota o parte di essa, deve notificare la proposta di alienazione, indicandone il prezzo, agli altri coeredi, i quali hanno diritto di prelazione.” Tuttavia, nel caso di specie si tratta di apportare una quota ereditaria di un immobile e questo potrebbe ingenerare dubbi sull’interpretazione del termine “alienazione” impiegato dal Codice. Orbene, il termine in questione ha un suo preciso significato, ovvero: atto giuridico con cui si trasferiscono ad altri soggetti una proprietà o un diritto su beni del proprio patrimonio, mediante vendita, donazione, mutuo, ecc.. Si può pertanto ritenere che l’apporto in trust della quota di un appartamento in comunione ereditaria, legittima l’esercizio del diritto di prelazione degli altri coeredi ex art. 732 c.c..

I trust non residenti ritrovano la fonte normativa in Italia, in particolare, nell’articolo 73 del testo unico delle imposte sui redditi. Per l’acquisto di un immobile in Italia, il trustee del trust, nella sua qualità, dovrà richiedere un codice fiscale nel nostro paese affinché possa intervenire alla stipula. Tale richiesta è operata presso l’Agenzia delle Entrate ad opera del trustee medesimo o di un terzo. Costui poi, dovendo pure intervenire all’atto, dovrà avere titolo in tal senso. Per entrambe le esigenze quindi, si consiglia che il richiedente sia munito (nonostante esso sia lo stesso trustee) di procura speciale rilasciata negli USA ivi apostillata affinché abbia valore in Italia, poi tradotta e giurata presso un tribunale o presso un notaio italiani. Si consiglia comunque di condividere anticipatamente col notaio italiano rogante, l’intera procedura. I canoni locativi dell’immobile possono essere pagati anche su conto corrente estero del locatore. Tuttavia, l’intero quadro, determina tutta un serie di obblighi, adempimenti e cure ulteriori rispetto a quanto detto, per cui è consigliato rivolgersi ad un esperto in diritto dei trust e degli affidamenti fiduciari che potrà reperire prendendo lettura dell’elenco dei professionisti accreditati presso la home page del sito web di questa Associazione.

Il comodatario di un immobile non ha titolo valido per godere dell’esenzione o della riduzione IMU (D.Lgs 30 dicembre 1992, n.504, articolo 3). Tuttavia, il proprietario che ha titolo per godere di un immobile quale prima casa, la conceda in comodato, per iscritto e con data certa, a favore di parenti in linea retta di primo grado, può godere della riduzione IMU del 50% (Legge 27 dicembre 2019, n. 160, comma 747, lettera c). È tuttavia sempre consigliabile prima di operare in tal senso, prendere conoscenza dei regolamenti comunali in materia.

Il trust autodichiarato è tale se il disponente, all’istituzione del trust, assume l’ufficio di trustee, oppure se durante la vita del trust, lo stesso disponente, è nominato, da chi ne ha il potere, trustee del trust. Pertanto, la semplice nomina del disponente quale trustee del trust, colora lo stesso quale trust autodichiarato da quel momento in poi finché, il disponente perduri nell’ufficio di trustee.

Preliminarmente andrebbe verificata, prendendo lettura dell’atto istitutivo, quale sia la posizione che i beneficiari rivestono. La questione andrebbe poi analizzata, in generale, da un punto di vista diverso, ovvero, l’assunzione in qualità di lavoratore dipendente, specificamente nella persona di quel beneficiario anziché, nella persona di un terzo, è tanto utile quanto diversamente non potrebbe essere, al perseguimento delle finalità del trust ed al vantaggio dei beneficiari? La discrezionalità del trustee inoltre è una sua prerogativa ed egli non è tenuto a dare spiegazioni sulle scelte operate nello svolgimento del suo ufficio. Il beneficiario può sempre agire contro il trustee anche se non riteniamo che, in generale, vi siano conflitti d’interesse se un beneficiario è anche lavoratore dipendente compensato dal fondo.

Assolutamente si. Trustee o guardiano sarà l’Amministrazione Comunale quale ente locale, che nominerà un soggetto delegato con un provvedimento amministrativo. È il medesimo caso della società trustee o guardiano che opera, e non potrebbe diversamente, attraverso il suo amministratore o procuratore.

Se il disponente si è riservato il diritto d’uso e abitazione su detti immobili, considerarli nell’ISEE è necessario da parte del titolare del diritto reale di godimento.

Le due domande sono collegate ed evidentemente lo sono le risposte. Se l’atto istitutivo di trust prevede che l’unico beneficiario finale del fondo sia l’associazione di cui si tratta e la clausola relativa all’individuazione di questi si chiude così, il problema è contrario rispetto alla presunzione del redattore del quesito. Un trust con una clausola così strutturata infatti, mancato l’unico beneficiario, non terminerà mai, a meno che ciò non sia previsto in altro modo in altra clausola dell’atto. È indispensabile quindi la chiusura della clausola che definisce il beneficiario finale del fondo in trust, identificando un beneficiario residuale, il quale riceverà il fondo mancato il beneficiario finale.

Il fondo in trust appartiene al trustee, seppur esso non sia suo. Invero, il trustee, è titolare del diritto di proprietà sui beni apportati al fondo. Detta proprietà tuttavia, si conforma come condizionata al perseguimento del programma destinatorio dell’atto istitutivo di trust. Infatti, il trustee, non può fare del fondo in trust ciò che vuole. Essa è altresì temporanea, potendo il trustee dimettersi, essere revocato, cessare la sua attività se persona giuridica, morire se persona fisica, in ogni momento. Nell’assolvimento del suo ufficio quindi, il trustee, avendone i poteri, interverrà come proprietario nell’atto di vendita che il Notaio si appresta a ricevere.

Cosa certa è che i trust non sono soggetti giuridici, il trust è un programma ed è entificato, in Italia, unicamente dal punto di vista fiscale (Art.73 del TUIR). Del resto beni e diritti apportati in trust, appartengono al trustee, non al trust, e peraltro non sono suoi (del trustee), nel senso che questi, seppur proprietario, non può destinarli a finalità che esulano dal programma destinatorio dell’atto istitutivo di trust. In sostanza non può farne quel che vuole. Per quanto alla “capacità negoziale” (capacità d’agire), essa è propria del trustee nella sua qualità di trustee dello specifico trust e non certo del trust. Se ne dedurrebbe quindi che la richiesta del codice LEI (Direttiva 2014/65/UE e Regolamento (UE) n.600/2014 – MiFIDII/MiFIR – 03.01.2018) ricadrebbe sul trustee quale trustee del trust e non sul trust.

Qualunque soggetto in vita e capace, può fare quel che vuole del suo patrimonio e quindi anche apportare detti beni in un fondo in trust. Non conoscendo le clausole dell’atto, immaginiamo che le figlie rivestano posizioni beneficiarie sul fondo e quindi, percepiranno quello che è loro dovuto solo più tardi rispetto alla morte del genitore.

Il punto non è quanto tempo debba passare prima che l’effetto segregativo sia inattaccabile ma se il debito esisteva al momento in cui il trust è stato istituito, ferma la meritevolezza della causa. In generale tuttavia, se il creditore non compie azioni a tutela del proprio credito, esse, per essere efficaci, dovranno esperirsi nei termini di prescrizione ordinaria.

Seppur la prassi più volte, sia da parte delle banche ma anche da parte delle Conservatorie dei Registri Immobiliari e dall’Agenzia del Territorio, ha portato ad intestare conti correnti e beni registrati al trust, questa non è una procedura corretta. Il trust è un programma, non un ente. Solo il legislatore tributario ha entificato il trust come soggetto passivo d’imposta. La procedura corretta quindi, e su questo non ci sono dubbi di sorta, è intestare la titolarità di beni e diritti non al trust ma al “trustee nella qualità di trustee dello specifico trust”. Questa è la motivazione per la quale in atti si deve sempre impiegare la dizione “X nella qualità di trustee dell’Y trust”.

Il regime di tassazione delle rendite finanziarie è quello del 26% a titolo d’imposta, salvo che per i titoli di Stato, risparmio postale e interessi dei project bond (12,5%). A seguito di tale tassazione alcunché è più dovuto.

L’articolo 3 comma 1, lettera b) del Decreto Ministeriale 16 febbraio 2016 che ha modificato la misura concernente il cosiddetto “conto termico”, dispone che tra i soggetti ammessi vi sono “i soggetti privati, relativamente alla realizzazione di uno o più degli interventi di cui all’articolo 4, comma 2” del medesimo decreto. Indicando i soggetti privati, rientrano nella misura anche i trust quali soggetti passivi IRES ex art.73 del TUIR.

Ai sensi dell’articolo 23 primo comma del DPR 600/1973 gli enti e le società indicati all’articolo 73 comma 1 del TUIR, devono operare all’atto del pagamento una ritenuta a titolo di acconto dell’IRPEF dovuta dai percipienti. Il comma 1 lettera b) del citato articolo 73, ricomprende anche i trust commerciali, mentre la lettera c) ricomprende anche i trust non commerciali. Pertanto la risposta al quesito è positiva essendo peraltro i trust, dal punto di vista fiscale, soggetti entificati

Dal punto di vista delle imposte dirette, ove vi siano persone che rivestono posizioni beneficiarie sul reddito puntualmente identificate evincibili nell’atto istitutivo di trust o in documenti successivamente formati, il trust non sconta imposta alcuna ma chi riveste le posizioni beneficiarie sul reddito pagherà l’IRPEF su quanto percepito che sarà classificato sempre quale reddito di capitale.

Ciò dipende da come si configura soggettivamente la persona (fisica o giuridica) che riveste l’ufficio. Ove sia un professionista dotato di partita IVA e di cassa di previdenza emetterà parcella con ritenuta, ove dovuta, dato che fiscalmente il trust è sostituto d’imposta, oltre l’IVA, e la rivalsa contributiva rispettivamente se dovuta e se esercitata. Ove sia una persona fisica non dotata di partita IVA emetterà ricevuta soggetta a ritenuta, sarà poi sua cura ed onere occuparsi della sua configurazione contributiva. Qualora sia una società che esercita attività d’impresa, emetterà fattura soggetta ad IVA.

Qualora le posizioni beneficiarie sul reddito dovessero essere puntualmente individuate, il reddito sarà tassato per trasparenza in capo alle posizioni beneficiarie con aliquota Irpef ordinaria quali redditi di capitale. Mancando la puntuale individuazione delle posizioni beneficiarie sul reddito, l’utile del trust è tassato in capo allo stesso ad aliquota 24% (Ires) e la corresponsione del reddito residuo alle posizioni beneficiarie del reddito che il trustee vorrà avvantaggiare, non richiederà ulteriore dichiarazione e tassazione. 

La risposta è positiva. I trust possono fruire del Sismabonus quali soggetti passivi dell’imposta sul reddito delle società (Ires), a condizione che possiedano o detengano l'immobile in base a un titolo idoneo e che le spese siano rimaste a loro carico.

Il disponente o il trustee o qualcun altro, può riservarsi il potere di individuare nel tempo persone che rivestiranno posizioni beneficiarie sul reddito o sul fondo. Cià per scrittura privata autenticata revocabile o irrevocabile o per testamento.

La cedolare secca 10% trattata dal quesito è un vantaggio fiscale fruibile unicamente da soggetti IRPF (persone fisiche), i trust sono soggetti IRES ex articolo 73 del TUIR e quindi carenti dal punto di vista soggettivo per godere della premialità in questione. Ove nell’istituendo trust le persone che rivestiranno le posizioni beneficiarie sul reddito e che saranno puntualmente individuate, godranno della tassazione per “trasparenza”. Il trust in questione non pagherà IRES sui redditi generati dal fondo mentre le posizioni beneficiarie sconteranno l’IRPEF sui redditi, attribuiti loro dal trustee, per trasparenza quali redditi di capitale. Ove non vi siano persone che rivestano posizioni beneficiarie sul reddito puntualmente individuate, il trust s’intenderà “opaco” dal punto di vista fiscale, ovvero, i redditi generati dal fondo saranno tassati ad aliquota IRES 24% in capo al trust medesimo e non si avrà ulteriore tassazione su quei redditi in capo alle posizioni beneficiarie che dovessero percepirli dal trustee. 

Premesso il caso in cui il trustee del trust vanti la piena proprietà dell’immobile locato, il trust è soggetto IRES ex articolo 73 del TUIR (non IRPEF) questo quand’anche il trustee sia persona fisica poiché dal punto di vista fiscale il trust è perfettamente entificato. Che il trust sia poi opaco o trasparente non fa alcuna differenza dato che coloro che rivestono la posizione beneficiaria sul reddito, dichiareranno sempre quale reddito di capitale quanto percepito dal trust in trasparenza.

La corretta indicazione del titolare del diritto di proprietà od altro, presso i pubblici registri, esistendo un trust è: Mario Rossi/Alfa srl nella qualità di trustee del Gamma Trust codice fiscale 00000000000. Tuttavia, sia le Conservatorie dei Registri Immobiliari che gli Uffici Catastali, seppur si siano ormai prevalentemente conformati alla giusta impostazione, in passato hanno spesso indicato in maniera non corretta il soggetto titolare del diritto, indicando unicamente il trust col suo codice fiscale o il trustee senza dar menzione dell’esistenza del trust. Si consiglia d’intraprendere una procedura di correzione per le intestazioni non correttamente trascritte.

I trust beneficiano degli incentivi sulle ristrutturazioni qualora abbiano titolo di proprietà sull’immobile: per il Superbonus 110% (oggi ridotto al 90%) nella sola ipotesi di partecipazione alle spese per interventi trainanti effettuati sulle parti comuni in edifici condominiali; per l’Ecobonus se non svolgono attività commerciale, quindi la quasi totalità dei trust; per il Bonus Facciate quali soggetti IRES. 

Il trustee, non quale persona ma nelle persone che rivestono l’ufficio, può essere beneficiario del fondo in trust, purché non sia l’unico. Ove dovesse essere l’unico a rivestire anche una posizione beneficiaria, cadrebbe il presupposto dell’affidamento fiduciario, consistente nell’atto compiuto dal disponente che individua il programma ed enuncia il compito, la cui attuazione è rimessa al trustee a vantaggio di uno o più soggetti terzi. In questo caso, la società trustee è di proprietà dei due soggetti che sono gli unici beneficiari. Ora, ci si chiede, se uno di loro può esserne pure amministratore. Riteniamo che l’incompatibilità sia nata molto prima dell’ipotesi di nomina ad amministratore della società trustee di una persona che riveste una posizione beneficiaria nel medesimo trust di cui la società in parola è trustee.

Se il trustee possa o meno operare un sostentamento a vantaggio del figlio, dipende dai poteri di cui egli è titolare nella sua qualità.

Ove poi, nell’atto istitutivo di trust, ovvero in documenti successivi, non è disposta la puntuale indicazione dei beneficiari del reddito, il trust è opaco ex articolo 73 del TUIR. In questo caso, ai sensi della norma citata, dovendo essere il reddito tassato in capo al trust al 24% IRES, la successiva assegnazione di quel reddito in capo ai beneficiari o ad altri che l’atto od altra documentazione preveda, non deve patire ulteriore tassazione.

I sottofondi sono unicamente un’appostazione contabile ed è necessario verificare se il trustee ha il potere di istituirli. In ogni caso, sottofondi a prescindere, il sistema di tassazione resta il medesimo.